Пошёл волк и принёс кривой еловый сук. Лиса и на него накричала， плюнула и пошла сама за оглоблей. А тем временем медведь с волком съели бычка-третьячка， шкуру соломой набили， на ноги поставили и пошли себе， посмеиваясь.
Вернулась лиса， глядь — ни волка， ни медведя， только бычок стоит. Приладила она оглоблю， села в повозку， махнула на бычка кнутом， а тот — брык！ — и повалился.
Поглядела лиса на бычка и обо всём догадалась.
— Постойте же вы у меня！ — пригрозила она волку и медведю и пошла своею дорогой.
Долго ли она шла， а в пути уж осень её застала. Встречает волка， того， что бычка съел：
— Здравствуй， кум！ Как поживаешь？
— Плохо，— говорит волк.— Видно， простыл под дождём， так весь и трясусь. Зуб на зуб не попадает.
— Значит， надо новый тулуп сшить，— советует лиса.
— Ты верно， кума， говоришь，— согласился волк.
Побежал на выгон， схватил овечку и притащил в лес.
— Хватит на тулуп？ — спрашивает у лисы.
— Мало，— говорит лиса. Принёс волк ещё одну овечку.
— А теперь хватит？
— Нет， надо ещё одну. Притащил волк и третью.
— Ну， а теперь，— говорит лиса，— надо портного искать.
— Где ж мне искать его， кумушка？
— Я знаю хорошего портного. Пойдём к нему. Привела лиса волка на луг. А там， в кустах， на привязи жеребец пасся.
— Вот он， портной. Засмеялся волк：
— Да какой же это портной？ Нет， кумушка， как хочешь， а ума у тебя мало. Обиделась лиса：
— Ты о моём уме не слишком-то языком болтай！ Была я умной и буду， а ты как был дураком， так дураком и останешься.
Тут уже волк обиделся， даже обозлился：
— Ещё посмотрим， кто из нас поумней！
— Не хвались наперёд，— говорит лиса，— вот увидишь， как с тебя сейчас шкуру сдерут.
— Кто сдерёт？ — щёлкнул зубами волк.
— Хозяин этого коня.
— Не может быть！ — не верит волк.
— Вот увидишь. На чём жеребец привязан？ — спрашивает лиса.
— На верёвке. Засмеялась лиса：
— Вот и видать， что ты дурак！
— Почему？ — подскочил волк.
— Жеребец к колу привязан.
— Не может быть！ — захлопал глазами волк.
— Идём， покажу.
Подвела лиса его к колышку， к которому был привязан конец верёвки， сняла верёвку， сделала петлю и закинула волку на шею. Не успел волк и опомниться， как очутился в петле.
Тут подбежала лиса к жеребцу， замахала хвостом. Жеребец испугался и как бросился бежать домой， только подковы заблестели.
Вот так и притащил он в петле волка своему хозяину. Ну， а там с него и шкуру сняли.
Вернулась лиса в лес， закопала овечек в мох про запас， одни только мозги на обед оставила. Села под елью и ест.
Идёт медведь， тот， что бычка съел.
— Что это ты， кумушка， жуёшь？ — спрашивает.
— Мозги. Ты слепой， что ли？
— А где ж ты достала их？
— Из головы. И ты можешь достать， если хочешь.
— Как？
— Очень просто： разгонись да стукнись головою об дуб， вот мозги и выскочат.
— Спасибо， кума， за добрый совет. Так я и сделаю. А то есть давно хочется.
Нашёл он самый толстый дуб， разогнался изо всей силы да как грохнулся об него лбом！
Тут ему и конец.
А лисица-хитрица наелась и пошла запивать водой из ручья. Увидали её пастушки.
— А-а， старая обманщица！ — закричали они в один голос и напустили на лису собак.